Аналіз руху грошових потоків підприємства
Вступ
Однією з основних умов стабільного фінансового стану підприємства є надходження грошових коштів, що забезпечує покриття його поточних зобов'язань. Відповідно, відсутність такого мінімально необхідного запасу грошових коштів свідчить про фінансові труднощі підприємства. В той же час надмірна величина грошових коштів свідчить про те, що реально підприємство несе збитки, пов'язані з інфляцією і знеціненням грошей. Тому для будь-якого підприємства дуже важливим є аналіз наявності грошових коштів та їхнього руху.
Метою написання реферату є дослідження теоретичних основ аналізу руху грошових коштів.
Відповідно до оставленої мети були поставлені такі завдання:
а) дослідити економічну сутність руху грошових коштів та види грошових потоків;
б) визначити мету й завдання аналізу руху грошових коштів;
в) дослідити основні етапи аналізу руху грошових коштів;
г) ознайомитися із системою показників, що характеризують рух грошових коштів.
Предметом дослідження є теоретичні аспекти руху грошових коштів підприємства.
При написанні роботи були використані наступні методи дослідження: монографічний, аналітичний, табличний, методи аналізу й синтезу.
Інформаційною базою для написання реферату були підручники, навчальні посібники, нормативно-правові акти, дані Інтернету.
1. Сутність руху грошових коштів та класифікація грошових потоків підприємства
У сучасній економічній літературі питання сутності грошових потоків підприємства по-різному трактується вченими. Відсутній єдиний підхід до розуміння цього поняття. Так, згідно П(С)БО 4 рух грошових коштів - надходження і вибуття грошових коштів та їхніх еквівалентів.
Підходи вітчизняних та зарубіжних авторів щодо сутності грошових потоків наведені в таблиці 1.1.
Таблиця 1.1 - Розкриття поняття «грошовий потік» різними авторами
|
Автор | Визначення | |
Крамаренко Г. О. | Грошовий потік - сукупність розподілених у часі надходжень і виплат коштів, генерованих господарською діяльністю підприємства | |
Старостенко Г. Г., Мірко Н. В. | Грошовий потік - надходження і ви трати грошових коштів у процесі здійснення господарської діяльності підприємства | |
Бутинець Ф. Ф. | Грошовий потік - найважливіший самостійний об'єкт фінансового аналізу, який проводиться з метою оцінки фінансової стійкості та платоспроможності підприємства | |
Кірсґіцев Г. Г. | Грошовий потік - є одним із ключових моментів оптимального співвідношення між ліквідністю та прибутковістю | |
Крамаренко В. І. | Грошовий потік - сукупність надходжень і вибуття коштів за певний період часу, сформованих у процесі господарської діяльності | |
Маркіна І. А. | Грошовий потік - сукупність розподілених за часом надходжень і виплат грошових коштів, які утворюються в процесі господарської діяльності і пов'язані із за без печенням його платоспроможності | |
Е. Нікбахт, А. Гроппеллі | Грошовий потік - як міра ліквідності підприємства, що складається з чистого доходу і безготівкових витрат, таких, як амортизаційні відрахування | |
|
Узагальнивши вищенаведені визначення, вважаємо, що найбільш точно розкриває поняття „грошовий потік” наступна дефініція: грошовий потік - сукупність надходжень і вибуття коштів за певний період часу, сформованих у процесі господарської діяльності.
Грошові потоки підприємства в цілях аналізу класифікуються за наступними ознаками:
- за масштабами обслуговування господарського процесу:
а) грошовий потік по підприємству;
б) грошовий потік за окремими структурними підрозділами;
в) грошовий потік за окремими господарськими операціями.
- за видами діяльності:
а) грошовий потік від операційної діяльності;
б) грошовий потік від інвестиційної діяльності;
в) грошовий потік від фінансової діяльності.
- за спрямованістю руху грошових коштів:
а) позитивний грошовий потік;
б) від'ємний грошовий потік.
- за методом обчислення:
а) валовий грошовий потік;
б) чистий грошовий потік.
- за рівнем достатності:
а) надлишковий грошовий потік;
б) дефіцитний грошовий потік.
- за методом оцінки за часом:
а) майбутній грошовий потік;
б) теперішній грошовий потік.
- за регулярністю формування:
а) регулярний грошовий потік;
б) дискретний грошовий потік.
- за стабільністю формування:
а) регулярний грошовий потік з рівномірними часовими інтервалами;
б) регулярний грошовий потік з нерівномірними часовими інтервалами [2, C. 144-146].
Рух грошових коштів на підприємстві аналізується на підставі звіту про рух грошових коштів. Звіт про рух грошових коштів - це звіт про зміни фінансового стану підприємства, складений на ос нові вивчення потоків грошових коштів.
У звіті аналіз грошових коштів здійснюється за трьома основними напрямками, а саме:
а) операційна діяльність - це основна діяльність підприємства, а також інші види діяльності, які не є інвестиційною чи фінансовою діяльністю;
б) інвестиційна діяльність - це діяльність, яка призводить до придбання та реалізації тих необоротних активів, а також тих фінансових інвестицій, які не є складовою частиною еквівалентів грошових коштів;
в) фінансова діяльність - це діяльність, яка призводить до змін розміру і складу власного та позикового капіталу підприємства [5, C. 45].
Склад грошових потоків у розрізі цих видів діяльності наведений у додатку А.
Таке групування дає можливість проаналізувати поточні по токи грошових коштів, оцінити здатність підприємства погасити свою заборгованість та виплатити дивіденди, проаналізувати необхідність залучення додаткових фінансових ресурсів [8, C. 150].
Таким чином, грошові потоки підприємства - це надходження і ви трати грошових коштів у процесі здійснення господарської діяльності підприємства. Розглянемо мету, завдання і значення аналізу руху грошових коштів.
2.Мета і завдання аналізу руху грошових коштів
Мета аналізу руху грошових коштів - оцінка спроможності підприємства заробляти грошові кошти в розмірі і в строки, необхідні для здійснення запланованих витрат.
Дана мета реалізується через вирішення наступних завдань:
- визначення обсягів і джерел грошових коштів, що над ходять на підприємство. У процесі здійснення такого напряму аналізу доцільно зупинитися на розгляді таких питань:
а) чи не відбулося надходження грошових коштів за рахунок збільшення короткострокових зобов'язань, які потребують погашення в майбутньому;
б) чи не збільшився акціонерний капітал за рахунок додаткової емісії акцій;
в) чи не було розпродажу майна (основних засобів, виробничих запасів);
г) чи скорочуються запаси матеріальних цінностей, незавершеного виробництва, готової продукції на складі.
- дослідження основних напрямів використання грошових коштів. У цьому зв'язку слід проаналізувати питання:
а) чи не спостерігається зниження показників оборотності активів;
б) чи немає уповільнення оборотності поточних активів;
в) чи не зростають абсолютні значе
